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美國槓桿ETF因再平衡而需賣出的股票供給規模，5日達570億美元（約77兆2,350億韓元），創2007年相關紀錄開始以來新高；同日散戶在開盤後90分鐘的賣出規模，也創2016年以來第二高。
BlockBeats（律動）於5日報導，美國股市大跌期間，摩根士丹利（Morgan Stanley，$MS）衍生性商品團隊估算了槓桿ETF所需的賣出規模。570億美元是ETF再平衡帶來的賣出供給額，不代表同額交易都已實際成交。
美國多空避險基金的淨槓桿在5日單日下降5%，是2010年以來第五大單日降幅；其淨槓桿水準也落在同期歷史分布的最低10%區間。
淨槓桿是多頭與空頭部位相抵後剩餘的曝險，反映避險基金在同時考量兩側部位後的風險曝險規模。
減倉並非只發生在5日。摩根士丹利主經紀商業務的統計顯示，自6月以來，多空基金主動交易所減少的總曝險，相當於6月底全部部位市值的10.7%，降幅至少為10年來最大。
這個10.7%是6月以來累計的總曝險降幅，與6月底部位市值相比所得；其統計對象與期間都不同於5日單日淨槓桿降幅，兩項數字不能相加。
以市值比重衡量，避險基金持有的AI相關股票比重偏低；但若看絕對曝險，AI相關股票占32%。採用不同持倉衡量方式，呈現的結果也有所不同。
摩根士丹利將MSXXAI指數成分股歸類為AI相關股票。該指數涵蓋AI技術受益企業、AI相關電力企業，以及主要超大型雲端服務業者。
散戶賣出規模由摩根士丹利QDS根據公開資料估算。「2016年以來第二高」指的是開盤後90分鐘的紀錄，並非整個交易日的賣出規模，也與槓桿ETF的賣出供給額是不同指標。
摩根士丹利衍生性商品團隊指出，股票間的交易相關性開始升高。團隊將此描述為風險曝險縮減可能擴大至更廣泛範圍的訊號。
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