美國6月ESS裝置暴增76%　電池三雄版圖生變

南韓三大電池廠的成績單，如今已經無法只看電動車銷量來判斷。6月美國電動車電池出貨量下滑，儲能系統（ESS）安裝量卻大幅攀升，需求重心正從電動車擴大到電網與資料中心。

韓亞證券（Hana Securities）表示，6月美國電動車電池出貨量為9.4GWh，較去年同期減少7%；同月美國ESS新增安裝量則達13.0GWh，年增76%。分析指出，人工智慧（AI）資料中心擴建帶動用電需求上升，也讓外界檢視電池廠稼動率與營收的標準跟著改變。

電動車這一端的成長相對溫和。市場調查機構SNE Research公布，2026年1至6月（不含中國）全球電動車用電池使用量為269.0GWh，較去年同期成長26.3%。

然而LG新能源（LG Energy Solution）、SK On、三星SDI（Samsung SDI）南韓三雄的合計使用量僅74.3GWh，反而減少6.3%，合計市佔率也從37.2%降至27.6%，下滑9.6個百分點。

從個別廠商來看，△LG新能源以44.9GWh、年增1.5%勉強維持成長，但增速仍不及市場整體；△SK On為18.9GWh，減少6.7%；△三星SDI則為10.5GWh，大減29.0%。

SNE Research將原因歸結為△北美與歐洲主要客戶銷售放緩、△部分車款生產調整、△中國廠商擴大海外供貨等三項背景。換句話說，電動車市場整體雖在成長，但各地區與客戶訂單分配的差異，讓南韓業者的實際感受並不一致。

相較之下，ESS市場走出完全不同的曲線。研究機構Rho Motion指出，6月全球ESS新增安裝量達50.8GWh，年增51%。

其中美國占13.0GWh，電網用ESS更大增81%，達12.0GWh；同月歐洲安裝量為4.2GWh，暴增249%；中國則為12.7GWh，減少15%。

「詞」ESS是一種先儲存電力、待需要時再釋出的裝置，常與太陽能、風力等發電量不穩定的電源搭配使用，在用電量龐大的資料中心，也被視為緩解電網負載的重要設備。

LG新能源在7月30日公布第2季財報時表示，上半年ESS營收較去年同期成長4.6倍，占全公司營收比重已擴大至20%出頭至接近30%的水準。公司說明，上半年新增訂單超過3兆韓元，其中包含AI資料中心相關專案。

LG新能源並表示，計劃在年底前將北美ESS產能提升至50GWh以上。

三星SDI也同步展開資金籌措。公司於8月21日公告，將處分所持有的三星顯示（Samsung Display）股票1308萬8235股。

此次處分金額約4兆4499億9900萬韓元，公告載明目的為「確保投資財源及改善財務結構」。不過這筆資金將投入哪些設備、金額如何分配，仍須留意後續正式公告確認。

標普全球（S&P Global）於8月24日報導，美國第2季鋰離子電池進口量較上一季成長26%，但年減10%。同份資料顯示，ESS與非電動車用途電池進口量為19萬3370噸，較上一季成長約29%；電動車用電池進口量則為2萬2572噸。

電池廠成績單之所以變得複雜，關鍵在於電池用途正在分化。電動車銷售疲弱依然是壓力來源，但電網穩定化、資料中心供電需求、在地生產轉換，正各自成為獨立的變數。

南韓三大電池廠接下來的表現，預料將不只取決於電動車銷量，也要從ESS訂單狀況、磷酸鋰鐵（LFP）量產速度，以及北美生產轉換的實際稼動率中一一確認。